آیا انس جهانی دوباره اوج می‌گیرد یا سقوطی بزرگ در راه است؟
Alireza Mobasar ؛ بانک و گروه بیمه: چند هفته گذشته برای بازار طلای جهان آشفته گذشت. در طول هفته ، سوابق تاریخی ، نوسانات شدید و تغییرات ناگهانی در قیمت اونس طلا را دیدیم. افزایش قیمت ها به ۲.۹ دلار و سپس به طور ناگهانی به ۲.۹ دلار در کمتر از ۲ ساعت شکنندگی فضای بازار و پویایی احساسات فعلی نسبت به روند معاملات را نشان داد. در چنین محیطی ، خرده فروشان و سرمایه گذاران برای درک بهتر مسیر بازار آینده به تجزیه و تحلیل دقیق ، فنی و روانشناختی نیاز دارند. در این گزارش ، مهمترین پیشرفت در بازار طلا مورد بررسی قرار گرفته و چشم انداز آینده آن پیش بینی می کند.
استورم که هفته گذشته به سرعت و به شدت سقوط کرد
هفته گذشته طلای جهان با قیمت ۴.۹ دلار عمل کرد و در ساعات اولیه صبح بازار آسیا پس از سایه ژئوپلیتیکی و سنگین جنگ تجاری چین آمریکا شتاب گرفت. این روند بدون وقفه ادامه یافت و در کمتر از ۲ ساعت قیمت طلا به سابقه تاریخی ۲.۹ دلار رسید.
عامل اصلی این رشد سریع افزایش عدم اطمینان اقتصادی ، ضعف دلار آمریکا و فرار سرمایه برای تأمین دارایی ها بود. تعطیلات عید پاک و حجم معامله پایین باعث رشد این رشد با شک و تردید شد و پایه و اساس نوسانات شدید بعدی را تشکیل داد. نکته مهم این است که این رشد عاطفی به دلیل افزایش تقاضای واقعی بوده است ، زیرا جریان های سوداگرانه و موقعیت های خرید کوتاه مدت وارد می شوند. مشکلی که زنگ هشدار برای ثبات قیمت ها بود که طول نکشید و در کمتر از دو روز این سقوط شدید بود که در ۵ آوریل به ۲ دلار رسید.
طلا از ابتدای سال بیش از ۵ ٪ رشد کرده است و نقش سنتی خود را به عنوان یک بندر امن برای سرمایه ترمیم کرده است ، حتی اگر کاهش ۵ ٪ اخیراً از ۵ ٪ باشد ، بسیاری هنوز هم معتقدند که طلا می تواند سطح ۶۰۰۰ دلار را لمس کند.
ناگهان طلایی به عقب ؛ تأثیر مشترک ادراک سود و تغییر
در هفته تجارت گذشته ، پذیرش برخی از طلای سنتی در اجلاس ۱.۲ دلاری سود گسترده ای در بازار آغاز شد. معامله گران که از افزایش سریع قیمت استفاده کردند ، شروع به فروش موقعیت های خود کردند. در همین زمان ، دولت ترامپ نسبت به سیاست تعرفه ، لحن ملایم تری گرفت و این باعث افزایش جزئی از دلار آمریکا و افزایش عرضه ریسک در بازارهای مالی شد. نتیجه این دو عامل مورد سریع طلا بود. ANAS که در اوج تجارت آسیا ۲.۵ دلار معامله شد ، به سرعت در تجارت آمریکای شمالی و در برخی از نقاط در محدوده حساس USD به ۲.۹ دلار رسید.
اگرچه خرده فروشان آسیا برای تنظیم مجدد قیمت و بازار به ۲.۵ دلار آمریکا تلاش شده اند ، اما میزان تضعیف معاملات و احتیاط سرمایه گذاران منجر به نوسان طلا در یک بازه محدود و پایان دادن به هفته با پایان غیر توپی شد.
تجزیه و تحلیل اساسی و فنی ؛ پشتیبانی و مقاومت سرنوشت این هفته (اول ماه مه ۱ تا اول مه)
از دیدگاه اساسی ، کارشناسان برجسته مانند آدریان دی آنها معتقدند که اصلاحات اخیر طلا ، گرچه چشمگیر است ، اما موقتی است. آنها همچنین بر وجود عواملی مانند تضعیف شاخص های اقتصادی جهانی ، تنش های ژئوپلیتیکی و سیاست گسترش بانکهای مرکزی به عنوان پشتیبانی از ادامه طلا تأکید می کنند.
قیمت آنا هنوز با حمایت فنی ۵ دلار آمریکا تثبیت می شود و در حال حاضر هیچ خبری وجود ندارد
در بعد فنی ، تحلیلگران همچنین به ظاهر الگوی “سر و شانه” در نمودارهای قیمت اشاره می کنند. این الگوی که فعال می شود ، هنگامی که قیمت زیر ۴.۹ دلار آمریکا تثبیت می شود ، می تواند موج جدیدی از فروش و فشار رو به پایین بر بازار ایجاد کند.
کوین گاردی ، یک تحلیلگر برجسته بازار ، ۴.۹ دلار آمریکا را به عنوان پشتیبانی مهم برای کل جهانی معرفی می کند. سطحی که در گذشته واکنش های قوی قیمت داشته و این بار می تواند نقش مهمی در ادغام بازار داشته باشد.
داده های کلان پیش رو ؛ سیگنال های آینده قیمت طلا
در هفته آینده ، انتشار تعدادی از داده های کلان اقتصادی ایالات متحده ، از جمله آمار گزارش اشتغال ADP ، پرس و جوهای بیمه بیکاری هفتگی و مهمتر از همه NSFP ، می تواند جهت گیری بازار طلا را به طور جدی مختل کند.
تصمیمات سیاسی پولی ژاپنی در مورد بانک مرکزی ، شاخص اعتماد به نفس مصرف کننده ایالات متحده و تحولات سیاسی کانادا از دیگر عواملی هستند که می توانند نوسانات طلا را با توجه به مدت کوتاهی محکم کنند.
تجزیه و تحلیل بین المللی نشان می دهد که اعتماد به اقتصاد آمریکا کاهش می یابد و این را می توان از زوج ارز USD/JPY درک کرد.
در حالی که سرمایه گذاران جهانی آینده اقتصاد جهانی تردید دارند ، هر نشانه ای از ضعف اقتصادی می تواند باعث تقویت و برعکس تمایل به دارایی های امن مانند طلا شود.
همبستگی منفی بین زوج ارز دلار/ین و قیمت طلای جهان نشان می دهد که اعتماد عمومی دلار را می بیند
بررسی کیتکو ؛ بازار
در ضمن ، بررسی هفتگی توسط KITCO News به عنوان یکی از معتبرترین منابع برای انتظارات بازار ، تصویری مضاعف و چالش برانگیز از آینده طلا را ارائه می دهد.
در این نظرسنجی ، تحلیلگران طلا از پنج تحلیلگر وال استریت هفته آینده کاهش قیمت طلا را پیش بینی می کنند ، در حالی که ۵ درصد دیگر هنوز هم امیدوارند که همچنان رو به افزایش باشند. این آمار شکاف جدی بین فعالان بازار حرفه ای را نشان می دهد و بر شکنندگی اعتماد در ادامه روند رو به بالا تأکید می کند.
نظرسنجی کیتکو برای این هفته یک خرس بازار را نشان می دهد
نتایج مشابهی در بخش سرمایه گذار مسنجر با سابقه ۲ رای مشاهده می شود: ۵ ٪ انتظار برای افزایش قیمت ، افت قیمت ۲ ٪ و ۲ درصد بر ثبات قیمت تأکید می کنند. این داده ها نشان می دهد که علیرغم آخرین نوسانات ، بخش بزرگی از میکرو ماسمون ها هنوز به پتانسیل رشد قیمت طلا اعتقاد دارند.
نکته مهم در تجزیه و تحلیل این نظرسنجی این است که هیچ اکثریت تعیین کننده ای برای جهت آینده طلا در شرایط فعلی بازار وجود ندارد. موضوعی که می تواند منجر به نوسانات شدید و حرکات قیمت در مدت کوتاهی شود.
منتظر تأیید یا رد تجمع ANAS!
طلای جهانی در سطح تاریخی بحرانی قرار دارد. از یک طرف ، عدم اطمینان اقتصادی ، ضعف دلار و تنش های ژئوپلیتیکی تقاضای اصلی دارایی های امن هنوز است. از طرف دیگر ، نشانه های اصلاحات فنی ، تغییرات فوری در اخبار سیاسی و برداشت سود قوی حاکی از خطر اصلاح قیمت عمیق تر است.
نتایج حاصل از بررسی KITCO همچنین نشان می دهد که شرکت کنندگان در بازار شک و تردید دارند. شک و تردیدی که می تواند تا زمان انتشار داده های مهم اقتصادی ادامه یابد.
به طور کلی ، خرده فروشان و سرمایه گذاران باید در روزهای آینده به سطح پشتیبانی مهم و اخبار اقتصادی توجه بیشتری کنند. در این شرایط ، مدیریت ریسک و صبر از همیشه مهمتر خواهد بود.
