بازار های طلا و سکه تمایل به اصلاح بیشتری دارند

هادی بهرامی; بازار: به دلیل ریسک گریزی، مردم مدت هاست که طلا را به عنوان یک کالای با ارزش می خواهند. برخی از افراد برای حفظ ارزش سرمایه خود تمایل به خرید طلای فیزیکی دارند و برخی دیگر از طریق قراردادهای آتی به معاملات شاخص طلا می پردازند. حجم بازار جهانی طلا ۱۳۸۰۰ میلیارد دلار است و در حال حاضر بزرگترین بازار مالی جهان محسوب می شود. به طور معمول، مردم در بازارهای سکه، شمش و طلای فیزیکی و همچنین صندوق های بورس طلا سرمایه گذاری می کنند تا ارزش، ایمنی و ریسک سرمایه خود را حفظ کنند. توصیه می شود در کوتاه مدت در بازارهای طلا سرمایه گذاری نکنید. به این دلیل که طلا به راحتی در بازار ارز دیجیتال و بورس قابل خرید و فروش نیست و نوسانات بسیار کمتری دارد.

اگر قیمت بتواند از مقاومت ترکیبی ۲۰۴۱ عبور کند و در آنجا تثبیت شود، می‌توان انتظار افزایش بیشتر تا بالاترین حد تاریخ ۲۰۹۰ دلار را داشت. در غیر این صورت، پشتیبانی معتبر با قیمت ۱۹۵۰ دلار در دسترس است زیرا کف ۲۰۰۸ دلاری کانال از بین رفته است

تحلیل فنی طلای جهانی
پس از افت ۷ درصدی، قیمت جهانی طلا از حدود ۱۸۲۰ دلار حدود سه ماه پیش شروع به افزایش کرد و با افزایش ۱۴ درصدی به رکورد تاریخی ۲۸۰۰ دلار رسید! در حال حاضر، قیمت روند صعودی خود را از دست داده است و در معرض نوسانات جزئی در محدوده کانال معاملاتی ۲۰۰۸-۲۰۴۱ قرار دارد. اگر قیمت بتواند مقاومت ترکیبی سال ۲۰۴۱ را شکسته و در آنجا تثبیت شود، می‌توان انتظار افزایش بیشتر تا بالاترین حد تاریخی ۲۰۹۰ دلار را داشت. ; در غیر این صورت، پشتیبانی معتبر با قیمت ۱۹۵۰ دلار در دسترس است زیرا کف ۲۰۰۸ دلاری کانال از بین رفته است.

تجزیه و تحلیل فنی طلای ۱۸ عیار
قیمت طلای ۱۸ عیار پس از رشد ۱۴ درصدی قیمت جهانی از سه ماه گذشته تاکنون ۲۰ درصد افزایش یافته است و در حال حاضر با مقاومت قابل توجهی مواجه است. اگر قیمت بتواند سقف ۲ میلیون و ۸۰۰ هزار تومان را بشکند و چند روزی در این مقاومت تثبیت شود، می تواند به روند صعودی خود ادامه دهد. در غیر این صورت سقف پایین ۲ میلیون و ۲۲۰ هزار تومان موجود است. از دست دادن حمایت شکل گرفته از پیوت های جزئی در محدوده ۲ میلیون و ۵۲۰ هزار تومانی، احتمال افت قیمت را بیشتر می کند.

بین سکه فیزیکی و گواهی سپرده، گواهی به دلیل سهولت تراکنش، هزینه تراکنش کمتر و نقدینگی بیشتر، بیشتر توصیه می شود. سهام صندوق متحمل هزینه های ذخیره سازی، ارزش گذاری و … مرتبط با گواهی سپرده نمی شود و البته از این نظر جذابیت بیشتری دارد. البته هنگام خرید هر یک از این نوع دارایی ها، باید میزان حباب ها را نسبت به ارزش ذاتی و همچنین با در نظر گرفتن نوسانات تاریخی و برآوردهای آتی در نظر گرفت.

تحلیل فنی سکه
قیمت سکه نیز با گذشت ۳ ماه از رشد بازارهای طلا با رشد ۲۴ درصدی مواجه شد و اکنون با کاهش ۳ درصدی به دلیل مقاومت در قیمت ۳۳ میلیون و ۸۸۰ هزار تومان مواجه شده است. اگر از این مقاومت فراتر رود، قیمت می تواند به افزایش خود ادامه دهد. در غیر این صورت احتمال سقوط آن تا سقف ۲۹ میلیون و ۵۰۰ هزار تومانی وجود دارد و با حذف این حمایت، سقف پائینی معتبر ۲۷ میلیون تومانی موجود می شود. همه تحلیل‌ها بر اساس چارچوب زمانی کوتاه‌مدت انجام شده‌اند که امکان تحلیل حرکت‌های کوچک را برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کند.

آخرین کلمه
اگر قصد ورود به این بازار را دارید، بین دو گزینه، طلا و سکه گزینه بهتری برای سرمایه گذاری هستند و بین سکه فیزیکی و گواهی سپرده، به دلیل سهولت در معاملات، هزینه کمتر تراکنش و … گواهینامه بیشتر توصیه می شود. نقدینگی بالاتر سهام صندوق متحمل هزینه های ذخیره سازی، ارزش گذاری و … مرتبط با گواهی سپرده نمی شود و البته از این نظر جذابیت بیشتری دارد. البته در هنگام خرید هر یک از این نوع دارایی ها، باید میزان حباب ها را نسبت به ارزش ذاتی و همچنین با در نظر گرفتن نوسانات تاریخی و برآوردهای آتی در نظر گرفت.