از دست رفتن کانال ۴ میلیون واحدی شاخص

شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران در روز چهارشنبه با افت ۴ میلیون واحدی در هفته پرتنش بیش از ۴۰۰ هزار واحد افت کرد. همزمان با خروج ۶ میلیارد تومان نقدینگی از سهام و صندوق ها، تقاضا برای طلا به عنوان پناهگاه افزایش یافت و ارزش دلاری بورس دوباره به زیر ۱۰۰ میلیارد دلار رسید.

میثم علیمحمدیکارشناس بازار سرمایه در گفتگو با اخبار بورس بر اساس وضعیت بورس در روز چهارشنبه ۱۷ مرداد بهمن ۱۴۰۴ روند نزولی بازار را در این هفته ناشی از افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی و بدتر شدن فضای محتاطانه سرمایه‌گذاران دانست.

به گفته علیمحمدی، بازار سرمایه در هفته گذشته تحولی منفی را به ثبت رساند به طوری که شاخص کل که در ابتدای هفته در محدوده ۴ میلیون تا ۴۰۰ هزار واحد قرار داشت، با افت قابل توجهی به کانال فرعی ۴ میلیون واحدی عقب نشینی کرد و در مجموع افت بیش از ۴۰۰ هزار واحدی را در رکورد هفتگی خود به ثبت رساند.

وی در تشریح وضعیت معاملات روز چهارشنبه اعلام کرد: شاخص کل بورس امروز با افت ۳۰ هزار و ۷۴۶ واحدی به نمایندگی ۰.۷۷ درصد، با از دست دادن کانال ۴ میلیون واحدی به سطح ۳ میلیون و ۹۸۱ هزار و ۶۱۷ واحد رسید. شاخص تعادلی نیز با ۱۳۰۰۰۶۸۴ واحد کاهش معادل ۱.۳۲ درصد در رقم یک میلیون و ۲۵۰۰۰۲۱۳ واحد قرار گرفت. شاخص کل فرابورس نیز با افت ۵۱۲ واحدی به محدوده ۳۰۷۳۹ واحدی رسید که معادل ۱.۶۴ درصد است.

این کارشناس بازار سرمایه با نگاهی به فضای کلی بازار افزود: در معاملات امروز حدود ۷۶ درصد نمادها در محدوده منفی معامله شدند و تنها بخش محدودی از بازار توانست در محدوده مثبت باقی بماند. ارزش معاملات خرد به حدود ۲۲.۸ همت و ارزش کل معاملات بیش از ۲۴.۳ همت رسید.

علیمحمدی یکی از نکات قابل توجه بازار امروز را خروج زیاد پول واقعی دانست و گفت: تا حدود ساعت ۱۲:۳۰ کل خروجی پول واقعی از سهام، صندوق های سرمایه گذاری و اوراق قرضه به حدود ۶ همات رسید. از سوی دیگر صندوق های طلا ورود نقدینگی را به ثبت رساندند و در همین مدت حدود ۵۰۰ میلیارد تومان پول واقعی به این صندوق ها سرازیر شد.

وی همچنین با اشاره به وضعیت بازارهای جهانی تصریح کرد: افزایش ریسک های سیاسی و ژئوپلیتیکی در سطح بین المللی منجر به افزایش تقاضا برای دارایی های مطمئن و در نتیجه افزایش قیمت هر اونس طلا و نقره شده است. در معاملات امروز اونس طلا حدود ۳ درصد رشد کرد و به محدوده ۵۳۰۰ دلار رسید و قیمت نقره نیز تا سطح ۱۱۵ دلار افزایش یافت. این موضوع عامل اصلی افزایش قیمت صندوق های کالایی در این هفته بود.

به گفته این کارشناس بازار سرمایه، همزمان با سقوط شاخص ریال و رشد نرخ دلار، ارزش دلاری بورس نیز کاهش یافت و دوباره به زیر ۱۰۰ میلیارد دلار رسید. بنابراین ارزش دلاری بازار امروز ۹۸ میلیارد دلار برآورد می شود که ارزش بازار را از منظر بنیادی نشان می دهد، هرچند ریسک های سیاسی همچنان مانعی جدی برای ورود نقدینگی جدید به حساب می آید.

علیمحمدی در ادامه به جریان نقدینگی بین صنایع و نمادها اشاره کرد و گفت: بیشترین ورود پول واقعی امروز در نمادهایی مانند «فملی» و «اروند» به ثبت رسیده است. از منظر صنعت، فلزات اساسی و مشاغل کشاورزی بیشترین جذب نقدینگی را داشتند، در حالی که صنایع بانکی و نفت بیشترین میزان خروج نقدینگی را تجربه کردند.

وی به جمع بندی وضعیت بازار پرداخت و تاکید کرد: علیرغم کاهش قابل توجه قیمت ها و دستیابی به سطوح ارزشی جذاب برای بسیاری از سهام، ادامه ریسک های سیاسی باعث شد که سرمایه گذاران با احتیاط عمل کنند و تمایل کمتری برای ورود به بازار به صورت گسترده داشته باشند. مشکلی که اثرات آن را می توان در کاهش شاخص ها و کاهش جریان معاملات مشاهده کرد. به گفته علیمحمدی، فعالان بازار مجبورند با رصد دقیق تحولات و مدیریت ریسک، تصمیمات خود را با شرایط فعلی تطبیق دهند.

پایان مقاله